Em 30 de março de 2015, regulamentos mais rigorosos de manutenção de registros para trusts domiciliados nas BVI entraram em vigor, por meio de uma emenda à Trustee Ordinance, Cap 303. As novas regulamentações, que se aplicam a todos os tipos de trusts das BVI, incluindo os trusts VISTA, foram introduzidas para atender às recomendações da OCDE. Requisitos semelhantes já foram implementados para empresas e sociedades limitadas das BVI.
As novas exigências
Os administradores de trusts das Ilhas Virgens Britânicas devem agora manter registros e documentação subjacente do trust por um período mínimo de cinco anos. Os registros devem ser suficientes para mostrar e explicar todas as transações do trust e para permitir que a posição financeira do trust seja determinada com precisão razoável.
Definição de "Registros" e "Documentação Subjacente"
"Registros" e "documentação subjacente" incluem contas, faturas, contratos ou documentação semelhante que mostrem:
- o valor e o detalhamento dos recebimentos e despesas
- todas as vendas e compras e outras transações
- os ativos e passivos do trust
Penalidades
Os Trustees que não cumprirem os novos requisitos podem ser penalizados com uma multa de até US$ 100.000 ou até 5 anos de prisão.