A WhosWho.mt conversou com nosso diretor administrativo de Malta, Albert Cilia, para saber mais sobre o efeito da COVID, do Brexit e do Moneyval nesse importante setor, e por que ele acredita que a empresa está em posição privilegiada para crescer, apesar dos desafios.
O setor de serviços financeiros de Malta cresceu nos últimos 15 anos e representa cerca de 12% do PIB do país, empregando mais de 10.000 pessoas e servindo como uma alternativa real a outros centros financeiros, como Londres, Luxemburgo e Dublin.
A Trident Trust, fornecedora global de serviços corporativos, de fundos e fiduciários, está comemorando este ano seu 10º ano de operação em Malta. Questionado sobre as origens da empresa, o Sr. Cilia explica que a empresa foi criada em 1978, em Londres. "Evoluímos e expandimos significativamente desde então, com mais de 900 funcionários em 5 continentes", diz ele. "Hoje, o Grupo oferece diferentes opções de jurisdição, dependendo das necessidades dos clientes."
"Temos mais de 25 escritórios em todos os principais mercados, onshore e offshore, nos quais se espera que uma empresa que presta esses serviços esteja presente. Alguns são mais centros de vendas e de relacionamento com o cliente, como Nova York ou Zurique, enquanto outros, como Malta, são centros operacionais.
Estabelecido em 2011, nosso escritório em Malta fornece serviços de fiduciário, serviços corporativos e administração de fundos, e é liderado por um conselho de diretores, a saber, Sr. Cilia, Marie Louise Zammit, Aaron Sammut e Mark Le Tissier.
"A liderança do Grupo tem sido muito boa na implementação de uma estratégia coesa do Grupo", diz ele, "ao mesmo tempo em que dá às filiais locais espaço suficiente para agir de forma empreendedora."
Em seguida, o Sr. Cilia explica como o escritório de Malta também se encaixa na rede global como um centro de excelência, fornecendo suporte operacional a outros escritórios. "Atuamos como um centro de suporte para vários escritórios do Grupo, principalmente prestando serviços de contabilidade e administração de fundos. O relacionamento geral com o cliente permanecerá com o escritório com o qual estamos trabalhando, mas eles terceirizarão parte do trabalho para nós. Isso nos permite explorar as diferenças de horário para o benefício de nossos clientes - podemos trabalhar enquanto nossos colegas de outro escritório estão dormindo profundamente em casa - e também introduzir eficiências por meio da consolidação de determinados fluxos de trabalho em nossa equipe."
A conversa então se volta para o óbvio: a pandemia da COVID-19 e seu efeito sobre os serviços financeiros. A Pesquisa de Atratividade da EY observou que o setor não foi tão atingido quanto muitos outros.
Como o Trident Trust reagiu à pandemia?
O Sr. Cilia explica que o Grupo foi muito focado, prático e comedido na forma como lidou com o impacto da COVID-19.
"Prudência e resiliência estão no DNA do Grupo, uma vez que uma abordagem prudente e de longo prazo sempre compensa", explica o Sr. Cilia. "O foco principal de nossos negócios sempre foi fazer o básico muito bem e, durante a COVID-19, estávamos mais focados em nossos fundamentos do que nunca. Sabíamos que, se garantíssemos a segurança de nossa equipe e proporcionássemos a continuidade do serviço aos nossos clientes, seríamos bem-sucedidos."
"Como já havíamos investido significativamente em nossa infraestrutura global de tecnologia, estávamos bem posicionados para fazer a mudança para o trabalho totalmente remoto. Apesar da situação desafiadora, conseguimos crescer e aproveitar as novas oportunidades, principalmente ao aceitar novos clientes que estavam insatisfeitos com o serviço que receberam nos 12 meses anteriores."
Mas a pandemia da COVID-19 está longe de ser a única coisa que afeta os negócios.
Jurisdições financeiras como Malta enfrentam uma tempestade de condições que podem afetar o funcionamento do setor.
"Primeiro", explica o Sr. Cilia, "se houver uma recessão global ou local, isso terá um impacto sobre todos. Nosso setor é de apoio; ajudamos a facilitar e administrar as estruturas de empreendedores, gerentes de ativos e investidores, portanto, os desafios que enfrentamos dependem muito dos desafios que nossos clientes estão enfrentando."
"Além disso", continua ele, "há a natureza cada vez mais complicada das regulamentações financeiras e fiscais globais"
Você acha que todo o setor pode estar chegando ao fim?
O Sr. Cilia ri e diz com sinceridade: "Olha, eu tenho ouvido que as estruturas com eficiência fiscal vão morrer provavelmente por 22 dos 25 anos em que trabalho no setor. Mas a verdade é que as pessoas e as empresas estabelecem estruturas de investimento e de participação por uma ampla gama de motivos, dos quais o planejamento tributário é apenas um e, muitas vezes, não o mais importante. O setor ainda está indo muito bem, mesmo que o ambiente esteja se tornando mais complicado. Ao contrário de nós, muitos de nossos concorrentes globais foram comprados por fundos de private equity nos últimos anos. Nossa estratégia para permanecermos independentes é muito diferente, mas o fato de tantos investimentos de terceiros estarem chegando ao setor é um grande voto de confiança nele. De modo geral, nosso setor global está evoluindo e amadurecendo, e seu futuro é forte."
Apesar dos desafios, o número de empresas registradas em Malta continua a crescer e a Trident Trust tem se fortalecido cada vez mais, pois se tornou a prestadora de serviços preferida de empresas e indivíduos estrangeiros que buscam novas oportunidades globais.
O Sr. Cilia acredita que o setor ainda tem muito espaço, especialmente localmente, onde, "sejamos honestos, é muito importante". Ele acredita que o governo deve continuar apoiando o setor e procurar desenvolver outros setores que possam trabalhar bem juntos.
Como blockchain?
O Sr. Cilia ri: "Bem, essa foi uma oportunidade que decidimos não aproveitar imediatamente, e talvez tenhamos provado que estávamos certos"
"O setor marítimo e a aviação estão mais alinhados com o pensamento do Grupo", explica ele. "Estamos analisando esses setores no momento e esperamos estar muito mais envolvidos neles em um futuro próximo."
Voltando agora ao Brexit, perguntamos se a Trident Trust teve clientes que se mudaram do Reino Unido para Malta para ter melhor acesso ao mercado da UE.
O Sr. Cilia diz que a abordagem de Malta foi diferente da de outros países. "Não fomos agressivos como algumas outras jurisdições"
Ele descreve a abordagem de Malta como amigável e com vistas a relações futuras. "Foi mais do tipo: 'Estamos aqui e se vocês quiserem vir e ver o que podemos oferecer, serão bem-vindos'"
"Para responder à sua pergunta, sim, tivemos clientes que se mudaram, mas não tantos quanto alguns poderiam esperar. Mas nosso foco está em relacionamentos de longo prazo, não em ganhos de curto prazo."
Poderia ser uma reação devido à incerteza em relação à possível lista cinza de Malta após a avaliação da Moneyval?
"Acho que não. Acho que o potencial dividendo do Brexit foi exagerado e a verdade é que esse é um setor muito competitivo", explica Cilia. "As empresas fazem seu próprio estudo de viabilidade ao se estabelecerem em Malta. Elas pesam os prós e os contras e certamente percebem que uma possível lista cinza pode ser considerada dentro dos contras."
"Portanto, sim", continua ele, "os novos clientes em potencial nos perguntam sobre a situação, assim como alguns clientes atuais. Você tem o dever de ser honesto com eles e precisa se ater aos fatos. sim, a posição da jurisdição está sendo analisada e as autoridades, juntamente com todas as partes interessadas do setor, têm trabalhado arduamente para resolver as preocupações, e as notícias recentes parecem ter reconhecido esses esforços. Ainda não saímos do túnel, mas acreditamos que os esforços realizados nos últimos 12 meses renderão dividendos nos próximos anos"
"Em última análise", diz ele, voltando à minha pergunta, "não, não posso dizer que oportunidades foram perdidas por causa da Moneyval"
Voltando ao Trident Trust, perguntamos sobre os desafios que o Grupo enfrentou em seus 10 anos de operação local.
"Para entender nossos desafios, é preciso primeiro entender nossa abordagem", diz o Sr. Cilia. "Sempre nos esforçamos para manter uma boa percepção da jurisdição. Isso significa garantir que a qualidade do serviço prestado seja "a melhor possível", e não apenas "boa o suficiente". Precisamos nos sair melhor do que outras jurisdições maiores ou mais estabelecidas para permanecermos relevantes."
"O principal desafio tem sido o recrutamento, devido à forte concorrência nesse espaço e ao rápido crescimento do nosso setor em Malta. Felizmente, o mercado de trabalho diminuiu um pouco nos últimos anos, pois muitos estrangeiros se mudaram para Malta e, por outro lado, o crescimento desacelerou um pouco."
E quanto às oportunidades?
"Além da aviação e do setor marítimo, continuaremos a desenvolver Malta como um centro de excelência para serviços corporativos, fiduciários e de fundos."
"Graças à estrutura bem gerenciada do Grupo, podemos aproveitar as oportunidades criadas pela falta de estrutura dos concorrentes e aproveitar rapidamente qualquer boa oportunidade que se encaixe na estratégia do Grupo", afirma o Sr. Cilia.
"O Trident Trust continuará evoluindo como fez ao longo de seus muitos anos de operação, para atender às necessidades e exigências em constante mudança de seus clientes."
No momento, a empresa está investindo pesadamente em tecnologia e conformidade. "A verdade é que", diz o Sr. Cilia, "as empresas e os grupos que não investirem pesadamente em sua infraestrutura sofrerão. Os participantes mais fortes se tornam ainda mais fortes, enquanto os menores encontram cada vez mais desafios."
Ele resume tudo de forma concisa: "Se você não investir, você cai para trás"